Testeur d'Efficience de Marché

Exécutez des tests formels d'efficience faible sur tout ticker — autocorrélation, suites, Ljung-Box et statistiques du ratio de variance, chacun avec une interprétation en langage clair. L'onglet APT ajuste une régression Fama-French à trois facteurs.

Testeur d'efficience

Tests empiriques de forme faible — runs, autocorrelation, Ljung-Box, variance ratio + APT

Ticker

US/global Yahoo symbol

Période

Quick:

Choisissez un ticker et cliquez sur « Lancer les tests ». Le laboratoire récupère jusqu'à 10 ans de prix quotidiens et exécute quatre tests formels de forme faible sur la série de rentabilités journalières.

The Efficient Market Hypothesis says you can't predict tomorrow's price from today's information - returns should look random. We test this with three classic statistical tests: autocorrelation (do returns predict the next return?), runs test (are streaks of up/down days too long or too short?), and Lo-MacKinlay variance ratio (does volatility scale linearly with horizon?).

Chaque Lab est ancré dans les mathématiques standard des manuels (Bodie / Kane / Marcus, Fabozzi, Tandelilin). Read the full methodology in the How It Works panel above.